11月1日，粤港澳大湾区“跨境理财通”再扩容，湾区金融互联互通再下一城。
当日，中国人民银行广东省分行、深圳市分行，中国证监会广东监管局、深圳监管局联合公告，广发证券、中信证券华南、招商证券、国信证券、平安证券、中金财富、国投证券、国泰君安、华泰证券、中信建投、银河证券、申万宏源、中泰证券、兴业证券14家证券公司成为首批试点参与“跨境理财通”的券商。
广东金融学院副校长易行健表示，“跨境理财通”正式从银行扩容至券商，有利于券商发挥投资专业优势，为大湾区居民精选更丰富的合格投资产品，还可加速两地金融市场的融合，有利于大湾区逐步形成一个标准更统一、政策更协调的金融生态。
大湾区“跨境理财通”再扩容也给券商业务发展打开了新的发展机遇。广发证券相关业务负责人表示，广发证券积极响应并参与“跨境理财通”试点，接下来将从集团层面自上而下高效推进该业务，为湾区居民精选更丰富的合资格投资产品，为粤港澳大湾区金融合作创新措施贡献应有之力。
首批14家机构率先试点
从名单看，饮到“头啖汤”的券商大多此前已设立港澳子公司。根据《证券公司参与粤港澳大湾区跨境理财通业务问答》的指引，内地券商在试点初期可自主选择1家港澳券商作为合作券商。因此，已在港澳布局的券商更具优势，可连通境内外母子公司业务。
监管部门表示，下一步将指导首批试点证券公司做好展业安排，确保业务稳妥起步，持续加强“跨境理财通”业务的日常监管，督促试点证券公司依法合规、审慎稳健经营，服务粤港澳大湾区居民财富管理需求和经济高质量发展。
据悉，经过系统性评估和验收，上述14家证券公司均已完成了业务和系统准备，将与经香港证监会认可的机构合作，服务大湾区居民跨境投资需求，助力推进粤港澳区域金融市场互联互通。
对大湾区投资者而言，理财产品的“跨境购”将更便利、更多元。
“与银行产品以存款类居多相比，券商代销基金等权益类产品占比更高，还有债券等固收类产品，丰富了投资产品范围，便于投资者做多元化资产配置?！敝刑┕什呗苑治鍪ρ照锌ケ硎?，此外，券商还有投研实力强、客户服务便利等优势。
对券商而言，则迎来一轮新的发展机遇。广东省社会科学院财政金融研究所研究员李礼表示，跨境理财业务竞争格局正在改变，此举将利好券商的财富管理业务以及相关衍生业务的拓展，特别是国际业务起步较早且在港布局较完善的中资券商将迎来政策红利。
据记者了解，目前获得试点的券商正积极做好准备，抢抓“跨境理财通”再扩容带来的业务机会。以广发证券为例，集团层面将以境内外高效的业务联动，全力做好境内外客户的综合服务，提供更为敏捷的全流程跨境服务。目前，其财富管理业务中配置超过4400人的专业投资顾问，超过50人的资产配置研究团队，将充分满足投资者跨境投资多元化配置的需要。
近14万投资者参与，总金额近千亿元
“跨境理财通”是内地与港澳资本市场互联互通机制中的重要一环，自2021年试点以来，一定程度上满足了粤港澳大湾区居民的跨境投资需求，但随着投资端改革的持续推进和居民财富管理需求的多元发展，该业务运行仍有优化空间。为此，监管部门在深入调研证券、基金、银行机构的基础上，修订完善《实施细则》，实现业务试点有序扩容。
今年初发布修订后的《粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点实施细则》，标志“跨境理财通”进入 2.0 时代。在1.0版本基础上，“跨境理财通” 进行了四方面修订，旨在让大湾区居民参与“跨境理财通”业务试点更加便利，参与渠道更加多元，可购买的理财产品更加丰富。
具体来看，一是拓宽业务试点范围。增加证券公司参与试点，同时将内地销售银行的人民币存款产品纳入“北向通”合资格产品范围，公募证券投资基金由“R1至R3”扩大为“R1至R4”风险等级（不含商品期货基金），更好满足大湾区居民多样化投资需求。二是优化投资者准入条件。调整“南向通”业务的内地投资者参与条件，新增内地投资者 “近3年本人年均收入不低于40万元”的可选条件，支持更多大湾区居民参与试点。三是适当提高个人投资者额度。将个人投资者额度从100万元人民币提高到300万元人民币。四是进一步优化宣传销售安排。细化明确境内销售机构、境内合作机构展业行为规范，引导金融机构为大湾区居民提供优质金融服务。
在李礼看来，“跨境理财通”不断升级扩容有重要意义，有助于丰富大湾区跨境金融投资产品类别和渠道；有助于进一步深化大湾区证券公司之间的沟通合作，互利共赢；有助于进一步推进内地与港澳金融市场全方位互联互通和人民币国际化进程，提升境内金融市场高水平对外开放。
人民银行广东省分行的数据显示，截至9月末，粤港澳大湾区参与“跨境理财通”的个人投资者近14万人、金额918亿元。
问：什么是跨境理财通？
答：是指粤港澳大湾区内地和港澳投资者通过区内金融机构体系建立的闭环式资金管道，跨境投资对方金融机构销售的合格投资产品，包括“南向通”和“北向通”。其中，“南向”为境内买境外（覆盖美元资产）；“北向”是境外买境内（主要是人民币资产）。
问：谁可以买？
答：内地投资者必须满足以下条件：
1.具有完全民事行为能力。
2.具有粤港澳大湾区内地9市户籍或在粤港澳大湾区内地9市连续缴纳社?；蚋鋈怂盟奥?年。
3.具有2年以上投资经历，且满足最近3个月家庭金融净资产月末余额不低于100万元人民币，或最近3个月家庭金融资产月末余额不低于200万元人民币，或近3年本人年均收入不低于40万元。
港澳投资者需满足以下条件：
1. 香港地区：持有香港身份证的香港居民（包括永久性和非永久性居民）；
2. 澳门地区：持有澳门居民身份证，并经澳门金融机构认定为具备投资能力的澳门居民（包括永久性和非永久性居民）。
问：可以买多少？
答：“跨境理财通”业务对单个投资者实行额度管理，投资额度为300万元人民币。
问：投资受个人年度结汇5万美元额度限制吗？
答：不受限制。由于跨境理财通的资金管道形成闭环，所以既不占个人年度结汇额度，也不影响QDII额度。
问：“北向通”可以买什么？
答：为港澳投资者提供的“北向通”产品范围包括：
1. 内地银行的人民币存款产品；
2. 内地理财公司（包括银行理财子公司和外方控股的合资理财公司）按照理财业务相关管理办法发行，并经发行人和内地代销银行评定为“一级”至“三级”风险等级的固定收益类、权益类公募理财产品（现金管理类理财产品除外）；
3. 经内地公募基金管理人和内地代销银行评定为“R1”至“R4”风险等级的公开募集证券投资基金（商品期货基金除外）。
问：“南向通”可以买什么？
答：为内地投资者提供的“南向通”产品范围包括：
1. 所有在香港注册成立并获得香港证监会认可，主要投资大中华区股票，且被销售该产品的参与机构评定为“非复杂”的基金；
2. 在香港注册成立并获得香港证监会认可，且被销售该产品的参与机构评定为“低”至“中高”风险及“非复杂”的基金产品，但不包括高收益债券基金和单一新兴市场股票基金；
3.被销售该产品的参与机构评定为“低”至“中”风险及“非复杂”的债券。
